- EUR/USD fiel unter die Unterstützung bei 1,0800 und erreichte damit den tiefsten Stand seit drei Wochen.
- Der US-Dollar setzte seinen Aufstieg zu neuen Mehrwochenhochs fort.
- Die Geschäftstätigkeit in der Region wird im März voraussichtlich an Fahrt aufnehmen.
EUR/USD setzte den Rückgang von seinen jüngsten Jahreshöchstständen in einem recht negativen Wochenstart fort und fiel unter die Unterstützung bei 1,0800, um frische Drei-Wochen-Tiefs nahe 1,0780 zu erreichen, ein Bereich, der auch mit dem vorübergehenden 100-Tage-SMA übereinstimmt.
Dieser Rückgang kam, als der US-Dollar (USD) zusätzliche Dynamik gewann, wobei der US-Dollar-Index (DXY) weiter über der Marke von 104,00 stieg, während die Anleger die neuesten Entwicklungen rund um die Zölle verdauten.
Handelskonflikte, Stagflation und der Dollar
Die Marktstimmung bleibt an die sich ändernden US-Handelspolitiken gebunden, die von Präsident Trumps unberechenbarer Haltung zu Zöllen geprägt sind. Während Kanada und Mexiko bis zum 2. April eine vorübergehende Erleichterung gesichert haben, bestehen Bedenken hinsichtlich eines möglichen globalen Handelskriegs. Diese Ängste trüben die Wachstumsaussichten und komplizieren die geldpolitische Perspektive der Fed.
Zölle können die Inflation anheizen, was die Fed dazu bewegen könnte, eine straffere Geldpolitik beizubehalten. Gleichzeitig könnten diese Zölle den wirtschaftlichen Schwung untergraben und einen Wettstreit schaffen, der den kurzfristigen Kurs des Dollars unklar lässt.
In seinen neuesten Äußerungen deutete Präsident Trump am Montag an, dass er bald Zölle auf Automobile, Aluminium und Pharmazeutika ankündigen würde. Er bemerkte gegenüber Reportern im Weißen Haus, dass die Vereinigten Staaten all diese Produkte benötigen würden, falls Probleme, einschließlich Kriege, auftreten sollten.
Der Euro schöpft Hoffnung aus den Friedensbemühungen zwischen Russland und der Ukraine
Der Euro (EUR) sollte eine gewisse Unterstützung auf Anzeichen von Fortschritten im Konflikt zwischen Russland und der Ukraine finden. Laut dem Kreml stimmte Präsident W. Putin dem Vorschlag von Präsident D. Trump zu, die Angriffe auf die Energieinfrastruktur für 30 Tage auszusetzen – eine Ankündigung, die auf fast zwei Stunden Telefonate zwischen den beiden Führern folgte.
In diesem Zusammenhang erklärte Trump, dass er erwarte, dass bald ein Umsatzbeteiligungsabkommen der USA mit der Ukraine über kritische Mineralien der Ukraine unterzeichnet werde. Er erwähnte auch gegenüber Reportern während seiner Kabinettssitzung, dass die Vereinigten Staaten Gespräche mit der Ukraine über die Möglichkeit führten, dass amerikanische Unternehmen Eigentum an ukrainischen Kraftwerken erwerben.
Zentralbanken im Fokus
Letzten Mittwoch hielt die Federal Reserve (Fed) die Zinssätze wie erwartet stabil, deutete jedoch auf eine kumulative Zinssenkung um 50 Basispunkte bis zum Jahresende hin. Die Beamten verwiesen auf eine schwächere wirtschaftliche Aktivität und einen eventualen Rückgang der Inflation, auch wenn sie ihre Inflationsprognose für 2025 nach oben auf 2,7% (von 2,5% im Dezember) revidierten. Sie senkten auch die Wachstumsprognose für dieses Jahr auf 1,7% (von 2,1%) und warnten vor "ungewöhnlich erhöhten" wirtschaftlichen Risiken.
Fed-Vorsitzender Powell warnte, dass durch Zölle verursachte Preisdruck den Rückgang der Inflation verlangsamen könnte. Während er anerkannte, dass Zölle möglicherweise bereits die Preise erhöhen, betonte er, dass die endgültigen Auswirkungen auf das Verbraucherverhalten und die Inflationserwartungen ungewiss bleiben. Powell wiederholte, dass die Fed nicht übereilt Zinssenkungen vornehmen werde, es sei denn, die Bedingungen verschlechtern sich.
In der Zwischenzeit senkte die Europäische Zentralbank (EZB) kürzlich ihre Leitzinsen um 25 Basispunkte und signalisierte mögliche weitere Lockerungen, falls die Unsicherheit anhält. Die politischen Entscheidungsträger reduzierten die Wachstumsprognosen für die Eurozone und erhöhten die kurzfristigen Inflationsschätzungen, obwohl sie weiterhin eine allmähliche Mäßigung bis 2026 erwarten. Hinzu kommt, dass einige Marktteilnehmer glauben, die EZB könnte eine Pause in ihrem Lockerungszyklus in Betracht ziehen, was den Kurs des Euros verändern könnte.
EZB-Präsidentin Christine Lagarde stellte fest, dass ein Handelskrieg zwischen den USA und der EU das Wachstum der Eurozone um bis zu 0,5 Prozentpunkte verringern könnte, wenn beide Seiten die Zölle erhöhen. Sie schlug jedoch vor, dass eine tiefere Handelsintegration diese Verluste ausgleichen könnte. Lagarde lobte auch die neuen Ausgabeninitiativen Deutschlands, trotz des Aufwärtsdrucks auf die Anleiherenditen.
Euro-Bullen sind zurück
Die spekulativen Netto-Long-Positionen im Euro (EUR) stiegen in der zweiten Woche in Folge weiter an und erreichten fast 60.000 Kontrakte – Niveaus, die seit Ende September 2024 nicht mehr gesehen wurden. Gleichzeitig blieben Hedgefonds (gewerbliche Akteure) in der vierten Woche in Folge netto short auf die Gemeinschaftswährung, erhöhten jedoch ihre Gesamtverträge auf ein Mehrmonatshoch von etwa 92,4K, alles gemäß dem CFTC-Positionierungsbericht für die Woche bis zum 18. März.
Technischer Ausblick für EUR/USD
Der Widerstand liegt derzeit bei 1,0954 (dem Jahreshöchststand vom 18. März), wo ein klarer Durchbruch 1,0969 (23,6% Fibonacci-Retracement) anvisieren könnte und möglicherweise den Weg für einen Test der psychologischen Marke von 1,1000 öffnet.
Auf der Abwärtsseite liegt die unmittelbare Unterstützung bei 1,0728 (dem 200-Tage-SMA), gefolgt von 1,0520 (dem vorläufigen 100-Tage-SMA) und 1,0514 (dem 55-Tage-SMA). Wenn Verkaufsdruck entsteht, umfassen tiefere Abwärtsziele 1,0359 (Tief vom 28. Februar), 1,0282 (Tief vom 10. Februar), 1,0209 (Tief vom 3. Februar) und 1,0176 (Tief von 2025, 13. Januar).
Die Momentum-Indikatoren haben sich auf etwas bearish umgekehrt, wobei der Relative Strength Index (RSI) unter 57 gefallen ist und der Average Directional Index (ADX) über 30 liegt, was auf einen sich verstärkenden Trend hindeutet.
Tageschart EUR/USD
Was als Nächstes zu beobachten ist
Erwarten Sie, dass EUR/USD hochgradig reaktiv auf Handelsüberschriften, geldpolitische Veränderungen der Zentralbanken und die breitere Wachstumsstory der Eurozone bleibt – insbesondere, da Deutschland seinen fiskalischen Stimulus verstärkt. Entwicklungen in den Friedensgesprächen zwischen Russland und der Ukraine könnten ebenfalls schnell Einfluss nehmen. Händler sollten ein genaues Auge auf geopolitische Updates und wichtige wirtschaftliche Veröffentlichungen haben, die die kurzfristige Richtung des Paares neu gestalten könnten
Es wird alles unternommen, um genaue und vollständige Informationen bereitzustellen. Doch mit den Tausenden zur Verfügung gestellten Dokumenten, die oft innerhalb kurzer Zeit hochgeladen werden, können wir nicht garantieren, dass keine Fehler auftreten. Jede Wiederveröffentlichung oder Weiterverbreitung von FXStreet Inhalten ist ohne die vorherige schriftliche Zustimmung von FXStreet verboten. Der Handel mit Devisen auf Margin (Verrechnungskonto) trägt ein hohes Risiko und ist möglicherweise nicht für alle Investoren geeignet. Der hohe Hebel kann gegen Sie, sowie für Sie arbeiten. Vor der Entscheidung am Devisenmarkt zu handeln, sollten Sie sorgfältig Ihre Anlageziele, Erfahrung und Risikobereitschaft prüfen. Es besteht die Möglichkeit, dass Sie einen Verlust einiger oder aller Ihrer Investitionen erleiden und deshalb sollten Sie kein Geld investieren, dass Sie sich nicht leisten können zu verlieren. Sie sollten sich aller Risiken bewusst sein, die mit dem Devisenhandel verbunden sind und konsultieren Sie einen unabhängigen Finanzberater, wenn Sie irgendwelche Zweifel haben. Alle Meinungen, Nachrichten, Forschungen, Analysen, Kurse oder andere Informationen, welche diese Informationen enthalten, die von FXStreet, seinen Angestellten, Mitarbeitern oder Partnern bereit gestellt werden, sind als allgemeine Marktkommentare zu verstehen und bieten keine Anlageberatung. FXStreet übernimmt keine Haftung für irgendwelche Verluste oder Schäden, einschließlich, ohne Beschränkung auf entgangene Gewinne, die direkt oder indirekt mit der Verwendung oder im Vertrauen auf diese Informationen entstehen.
Neueste Analysen
Autor wählen
EUR/USD: Käufer pausieren, behalten aber die Kontrolle
Das Paar EUR/USD pendelt am Montag in ruhigem Handel um 1,0900 und ist auf eine begrenzte Intraday-Spanne beschränkt. Vorsichtiger Optimismus herrscht an den Finanzmärkten, da die am Wochenende veröffentlichten chinesischen Daten den asiatischen Aktien einen Auftrieb gaben, der später in den europäischen Handel überging.
DAX weiter neutral – Apple kauft sich frei
Gute Stimmung heute Morgen auch auf dem Frankfurter Börsenparkett nach den Nachrichten aus dem Hause Apple.
Goldpreis-Prognose: XAU/USD hält sich im vertrauten Bereich um $2.350
Der Kassapreis für Gold begann den Tag mit einem Rückgang, da sich die Stimmung an den Märkten aufhellte, was sich auch in der positiven Stimmung an den Aktienmärkten widerspiegelte.
Wichtige Trading Niveaus mit dem Technischen Konfluenz Indikator ermitteln
Verbessern Sie Ihre Ein- und Ausstiege. Das Tool setzt sich aus einer ausgewählten Gruppe von technischen Indikatoren wie gleitenden Durchschnitten, Fibonaccis oder Pivot Points zusammen und markiert gut sichtbar wichtige Konfluenzzonen.
Beobachten Sie den Markt mit den interaktiven Chart von FXStreet
Mit unseren interaktiven Charts mit mehr als 1500 Assets, Interbankensätzen und umfangreichen historischen Daten sind Sie immer auf der Höhe des Marktgeschehens. Dieses professionelle Online-Tool ist ein Muss für jeden Trader und bietet Ihnen eine innovative Echtzeit-Plattform, die vollständig anpassbar und kostenlos ist.